银行公司治理与风险管理
2007/7/1 来源:银行家 作者:魏国雄


  公司治理是核心竞争力的重要组成部分
  
  公司治理无论是欧美模式,还是德国和日本模式,都存在其优点与弱点,每一种模式又都在运作进程中不断地完善。美国安然等一系列大公司所出现的问题,反映了欧美公司治理的缺陷;日本前几年出现的一些问题,也反映出日本一些大公司、银行在公司治理上存在弱点。所以,在借鉴国外公司治理中的经验和教训时,不论我们的公司治理与国外先进的公司治理相比有多少差距,关键还是要结合中国的情况,形成具有中国特色的公司治理,最终的目的还是要把公司治理好。只有公司治理相对完善了,才能达到神似。这应当是我们衡量公司治理是否完善的基本标准。那么,怎样才算治理好了呢?如何衡量公司治理是完善的?这里面有没有标准?这是目前我们需要研究的。
  不论在国内还是国外,公司治理的最终目的都是要实现公司价值的提升,而且是能够可持续提升。只有这样投资者才能够获得可持续增长的投资回报。这样的公司治理才能称得上是完善的、是有效率的。如果公司的价值、股东的回报总是处于波动状态,上下起伏很大,那么这种公司的治理可能就不够完善。因此评价公司治理是否完善的标准主要是看结果。在公司治理模式的选择上,也没有一个固定的模式,完善公司治理并不意味着所有的公司都要采取同一种公司治理模式,对于不同的公司来说关键是要寻找出适合自身特点的模式,并积极借鉴中外各个方面的经验,使得该公司治理模式能够对自身的经营发挥积极有效的作用。从这个意义上说,公司治理也是一家公司核心竞争力的重要组成部分,只有完善的公司治理才有核心竞争力。商业银行也应该从提升核心竞争力的角度来不断完善其公司治理,通过不断的实践来探索出适合自己的最佳公司治理模式。
  
  公司治理与风险管理的关系
  
  商业银行是一个风险行业,也是竞争性的行业,其核心竞争力集中反映在对于风险的掌控能力上。判断一家银行的风险管理是否有效的标准同样要看它是否能够可持续地提升公司的价值,提升公司的核心竞争力。公司治理完善的银行,就可能有较强的风险管理能力,同样,反过来说风险管理能力较强的银行,通常都会有一个完善的公司治理作支撑。一个缺乏竞争力的银行,其公司治理可能是不完善的,其风险管理也必定是低水平的。
  事实上,公司治理和风险管理之间存在着密切内在的联系。公司治理是实现风险管理的前提和基础,完善的公司治理是有效提升风险管理的制度性保证。各个方面的风险都会影响公司的价值,很多公司的丑闻,既反映出了其在公司治理方面的缺陷,也说明其在风险管理方面存在问题。因此可以说公司治理结构是风险管理的一个基础平台,公司治理机制是风险管理最基本的机制,风险管理是公司治理的重要内容和目的。从这个意义上讲,银行公司治理的核心,主要是提高风险掌控能力,研究银行的公司治理,必须要研究银行风险管理战略目标。对于这个问题,我们的研究还不够深入,主要表现在风险战略及其目标不清晰,通常只在具体的风险问题上有一些考虑和安排,在战略层面上考虑尚不透彻。
  首先,风险管理的组织架构、运行机制、流程的效率、信息透明度等,都是公司治理中需要解决的问题。公司治理是否完善在一定程度上表现为上述一系列涉及风险管理的状况和水平。目前一些银行公司治理的主体架构大都是按照各负其责、相互制约的原则搭建起来的,就此而言,完善公司治理本身也是加强风险管理的重要措施。如果要将公司治理架构中的各个部分与银行风险管理关系进行对应的话,就可以看到,股东会、董事会、监事会、高管层、外部审计都对银行的风险管理负有责任,并且存在相互制约的关系。具体说来,董事会是银行风险管理的最高决策机构,对风险管理承担最终责任,并通过其风险管理委员会和审计委员会进行监督;高级管理层负责执行风险管理制度;监事会、外部审计对风险管理进行监督,并以此推进公司治理与风险管理的不断完善。
  其二,风险管理最基本的要求是制衡和效......点击查阅全文......↓